Yleiskatsaus

Sijoituspolitiikka

Rahasto sijoittaa varansa globaalisti hajauttaen erityyppisiin pörssinoteerattuihin indeksirahastoihin (ETF), jotka sijoittavat varansa korko- ja osakemarkkinoille, sekä suoraan osakkeisiin ja velkakirjoihin. Rahaston perussijoitusallokaatiossa 50 % sen varoista on sijoitettu osakemarkkinoille.

Arvonkehitys 100 (EUR)

31.12.2019

Riskitaso 5/7

1 = Matalampi riski, matalampi odotettu tuotto
7 = Korkeampi riski, korkeampi odotettu tuotto

ISIN
FI4000104690
Perustamispäivä
8.9.2014
Osuuden arvo
128,99 EUR
16.1.2020
Nettovarat yht. (milj.)
8,43 EUR
31.12.2019

Vertailuindeksi

5% p.a. + Euribor 3 Month (100%)

Salkunhoitajan katsaus

Elokuu oli riskille vaihteleva kuukausi, kuukausi alkoi vahvalla korjauksella, joka sittemmin lähes palautui kuun loppuun mennessä

Aktiivi tuotti -0,9% Elokuussa. Tätä kehitystä ajoi pääosin sijoituksin suoriin osakkeisiin ja korkoihin. Allokaatiosijoitukset päätyivät pääosin siihen mistä lähtivätkin, tämä pääosin siitä syystä, että Aktiivissa oli euroalueen valtionlainoja merkittävästi.

Aktiivi on tuottanut vuoden alusta n. 12%
Elokuun aikana myytiin muutamia suoria osakeidoita pois salkusta, kuten AMS sekä Boozt, jotka olivat jo hetken aikaa olleet salkussa. Lisäksi myimme viimeisen palasen Kiina A-etf:stä. Ostimme tilalle euroalueen valtionlainoja sekä S&P 500 ETF:ää

Elokuun aikana teimme nopean kaupan Burford Capitalin osakkeella, joka laski short raportin yhteydessä n. 70%. Tällä nopealla idealla onnistuimme tekemään 40% tuoton yhdessä päivässä, joka tarkoitti n.+ 0,5% rahastotasolla.

Tuotot

Historialliset tuotot

16.1.2020

Vuoden alusta
1,09%
3 vuotta p.a.
2,16%
5 vuotta p.a.
3,88%
10 vuotta p.a.
-

Tuotto/riski-analyysi

31.12.2019

Morningstar
Riskimittari 1 vuosi 3 vuotta 5 vuotta
Volatiliteetti 7,08 7,21 10,07
Sharpen luku 2,07 0,39 0,49
Positiiviset kuukaudet 10 24 38
Negatiiviset kuukaudet 2 12 22

Omistukset

Omaisuuslajit %

Netto
Osakkeet 49,26
Joukkolainat 43,13
Käteinen 5,27
Muut 2,35

Sektoripainot %

Rahasto
Sykliset 20,46
Perusmateriaalit 2,66
Syklinen kulutus 6,01
Rahoituspalvelut 10,08
Kiinteistöala 1,71
Herkät 49,72
Viestintä 5,56
Energia 2,91
Teollisuus 13,18
Teknologia 28,07
Vakaat 29,82
Ei-syklinen kulutus 5,44
Terveydenhuolto 22,33
Julkishyödykkeet 2,05

Maajakauma %

Rahasto
Yhdysvallat 33,98
Saksa 27,02
Iso-Britannia 9,90
Suomi 8,88
Kiina 3,49
Ranska 3,29
Sveitsi 2,83
Ruotsi 2,62
Taiwan 1,22
Etelä-Korea 1,21
Muut 5,55

10 suurinta sijoitusta

67,33% osuus rahaston kaikista sijoituksista

  1. Amundi IS Euro AGG Corporate SRI ETF DR
    Luxemburg
    13,87%
  2. iShares Core S&P 500 ETF USD Acc
    Irlanti
    11,13%
  3. Lyxor Core STOXX Europe 600(DR) ETF Acc
    Luxemburg
    9,23%
  4. Xtrackers II Euroz Govt Bd ETF 1C
    Luxemburg
    7,30%
  5. OPR-Vakuus Oy 10,75 % 17.2.2021/49
    Suomi
    5,77%
  6. Outotec Oyj 7.38%
    Suomi
    4,26%
  7. Pihlajalinna Oyj
    Suomi
    4,20%
  8. SPDR® Blmbrg Bcly EM Lcl Bd ETF Acc
    Irlanti
    4,08%
  9. SPDR® MSCI EM Asia ETF
    Irlanti
    3,79%
  10. B2Holding ASA
    Norja
    3,70%

Palkkiot ja kulut

Vaihtopalkkio
-
Lunastuspalkkio
1,00%
Merkintäpalkkio
1,00%
Tuottopalkkio
20,00%
Hallinnointipalkkio
1,20%

Minimisijoitukset

Lisämerkintä
100 EUR
Ensimerkintä
100 EUR

Salkunhoitajat

Niko Fagernäs

Niko Fagernäs

Salkunhoitaja
Salkunhoito
Helsinki
+358 44 9818 644

Dokumentit

Kuukausiraportti
Avaintietoesite
Rahastoesite
Sijoitusrahaston säännöt